12月1日，A股科技賽道午后持續(xù)爆發(fā)，存儲(chǔ)芯片、人形機(jī)器人、AI眼鏡、AI手機(jī)等板塊紛紛上漲，人工智能AIETF（515070）盤中漲1.97%，其持倉(cāng)股北京君正大漲超12%，樂鑫科技、潤(rùn)澤科技、恒玄科技、星宸科技等股紛紛走強(qiáng)。今日人工智能+產(chǎn)業(yè)生態(tài)大會(huì)在京舉行，為期三天的大會(huì)將搭建政策、技術(shù)、需求、成果的綜合對(duì)接服務(wù)平臺(tái)，助力“人工智能+”行動(dòng)落地。

消息面上，全球存儲(chǔ)芯片短缺情況加劇，戴爾、惠普等廠商警告可能提高產(chǎn)品定價(jià)。研究機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，受芯片短缺影響，到2026年第二季度之前，存儲(chǔ)芯片價(jià)格預(yù)計(jì)將在當(dāng)前基礎(chǔ)上再上漲約50%。本輪短缺的核心驅(qū)動(dòng)因素是AI服務(wù)器、大模型訓(xùn)練等人工智能基礎(chǔ)設(shè)施需求爆發(fā)式增長(zhǎng)，其消耗的存儲(chǔ)芯片數(shù)量遠(yuǎn)超傳統(tǒng)設(shè)備，一臺(tái)AI服務(wù)器的DRAM需求是普通服務(wù)器的8倍，訓(xùn)練GPT-5級(jí)別模型甚至可能消耗全球近四分之一的DRAM供應(yīng)。

中信證券指出，存儲(chǔ)芯片市場(chǎng)正迎來新一輪景氣周期，預(yù)計(jì)上行趨勢(shì)至少將延續(xù)至2026年下半年。這一樂觀預(yù)期并非基于市場(chǎng)炒作，而是源于北美 CSP（云服務(wù)提供商）增加 CAPEX（資本支出）、 HDD（機(jī)械硬盤）需求外溢，以及 NAND閃存產(chǎn)能利用率長(zhǎng)期維持在較低水平等多種因素的共同作用。這對(duì)于整個(gè)半導(dǎo)體行業(yè)來說，無疑是一個(gè)積極的信號(hào)。

人工智能AIETF（515070）跟蹤C(jī)S人工智能主題指數(shù)（930713），成分股選取為人工智能提供技術(shù)、基礎(chǔ)資源以及應(yīng)用端個(gè)股，聚集人工智能產(chǎn)業(yè)鏈上中游，俗稱“機(jī)器人”大腦“締造者”，萬物互聯(lián)“地基”。前十大權(quán)重股包括中際旭創(chuàng)、新易盛、寒武紀(jì)-U、中科曙光、科大訊飛、豪威集團(tuán)、?？低暋懫鹂萍?、金山辦公、紫光股份等國(guó)內(nèi)科技龍頭。

相關(guān)產(chǎn)品：人工智能AIETF（515070）、創(chuàng)業(yè)板人工智能ETF華夏（159381）、科創(chuàng)人工智能ETF華夏（589010）。