每經(jīng)編輯｜每經(jīng)記者 宋思艱 實(shí)習(xí)記者 霍雨佳    

每經(jīng)記者 宋思艱  實(shí)習(xí)記者 霍雨佳

12月18日下午，證監(jiān)會(huì)召開例行新聞發(fā)布會(huì)，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，發(fā)布會(huì)有兩大要點(diǎn)引人關(guān)注：第一，中國(guó)證監(jiān)會(huì)宣布，已于今日注冊(cè)了首批3只香港互認(rèn)基金；香港證監(jiān)會(huì)也注冊(cè)了4只內(nèi)地互認(rèn)基金；第二，證監(jiān)會(huì)將就《上市公司股權(quán)激勵(lì)辦法》公開征求意見。

所謂基金互認(rèn)，是指允許境外注冊(cè)并受當(dāng)?shù)乇O(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)管的基金，向本地居民公開銷售。換言之，以后咱除了看港劇、買港股，還可以買“港基”。

1.兩地基金將有望到對(duì)方“地盤”銷售

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日指出，7月1日以來，中國(guó)證監(jiān)會(huì)共收到并受理17只香港地區(qū)互認(rèn)基金產(chǎn)品的注冊(cè)申請(qǐng)，香港證監(jiān)會(huì)共受理超過39只內(nèi)地互認(rèn)基金的注冊(cè)申請(qǐng)。注冊(cè)審查過程中，中國(guó)證監(jiān)會(huì)按照基金法、互認(rèn)規(guī)定的有關(guān)要求，對(duì)相關(guān)產(chǎn)品進(jìn)行審核，于12月18日正式注冊(cè)了首批3只香港互認(rèn)基金，分別是恒生中國(guó)H股指數(shù)基金、行健宏揚(yáng)中國(guó)基金、摩根亞洲總收益?zhèn)?，類型分別是股票指數(shù)型、股票型、債券型。香港證監(jiān)會(huì)按照香港地區(qū)有關(guān)法規(guī)的要求，對(duì)相關(guān)產(chǎn)品進(jìn)行審核，于同日正式注冊(cè)了首批4只內(nèi)地互認(rèn)基金，分別是華夏回報(bào)混合證券投資基金、工銀瑞信核心價(jià)值混合型證券投資基金、匯豐晉信大盤股票型證券投資基金、廣發(fā)行業(yè)領(lǐng)先混合型證券投資基金。

張曉軍表示，總體來看，兩地互認(rèn)基金獲批數(shù)量基本對(duì)等，內(nèi)地互認(rèn)基金由于申報(bào)數(shù)量較多，獲批數(shù)量則略多于香港互認(rèn)基金獲批數(shù)量。

2.投資者保護(hù)只能加強(qiáng)不能減弱

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日指出，12386熱線共接受到投資者訴求9萬(wàn)多件，采取監(jiān)管措施64次，解決爭(zhēng)議金額5000余萬(wàn)元，健全糾紛解決機(jī)制，便利股東的權(quán)利形式，督促市場(chǎng)主體便利投資者行權(quán)的主要舉措。

張曉軍表示，下一步，證監(jiān)會(huì)將加大投資者保護(hù)力度，發(fā)布投資者保護(hù)制度體系，持續(xù)做好“公平在身邊”的投資者保護(hù)各項(xiàng)工作。

3.貨幣基金挺安全 但也要加強(qiáng)管理

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日指出，證監(jiān)會(huì)和央行聯(lián)合發(fā)布《貨幣市場(chǎng)基金管理辦法》，自2016年2月1日起實(shí)施。

張曉軍表示，貨幣市場(chǎng)基金主要投資于短期債券、銀行存款的貨幣基金，資本安全性好、流動(dòng)性稿，是現(xiàn)金管理工具。證監(jiān)會(huì)一向注重貨幣市場(chǎng)基金發(fā)展監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)防控，該辦法著重處理貨幣市場(chǎng)基金創(chuàng)新發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)防控的關(guān)系，并針對(duì)貨幣市場(chǎng)基金和互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的新業(yè)態(tài)做出了安排。

該辦法主要修訂內(nèi)容包括，一是進(jìn)一步完善貨幣市場(chǎng)基金投資范圍和期限、比例，強(qiáng)化貨幣市場(chǎng)基金對(duì)組合的風(fēng)控；二是對(duì)貨幣市場(chǎng)基金流動(dòng)性管理做出了制度安排；三是對(duì)參與成本法下的貨幣市場(chǎng)基金影子定價(jià)、偏離度進(jìn)行設(shè)置；四是針對(duì)貨幣市場(chǎng)基金和互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的新業(yè)態(tài)，對(duì)貨幣市場(chǎng)基金的互聯(lián)網(wǎng)銷售活動(dòng)和披露做出針對(duì)性要求；五是鼓勵(lì)貨幣市場(chǎng)基金進(jìn)一步創(chuàng)新發(fā)展，拓展投資范圍和支付功能。

4.防范風(fēng)險(xiǎn)很重要 將進(jìn)行壓力測(cè)試

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日指出，證監(jiān)會(huì)擬聯(lián)合證券業(yè)協(xié)會(huì)、基金業(yè)協(xié)會(huì)、期貨業(yè)協(xié)會(huì)、中證監(jiān)測(cè)等機(jī)構(gòu)，近期擬對(duì)證券期貨機(jī)構(gòu)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，測(cè)試內(nèi)容主要為在股票、債券、期貨市場(chǎng)大幅波動(dòng)等極端情況出現(xiàn)時(shí)，證券期貨機(jī)構(gòu)及其產(chǎn)品的風(fēng)控指標(biāo)、財(cái)務(wù)指標(biāo)、流動(dòng)性指標(biāo)的承壓情況，為監(jiān)管部門防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)提供依據(jù)和支撐，但不作為對(duì) 張曉軍表示，證監(jiān)會(huì)將立足長(zhǎng)遠(yuǎn)，建立風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試的框架體系，全方位常態(tài)化的開展壓力測(cè)試，以全面掌握資本市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)狀況，以提高應(yīng)對(duì)區(qū)域性系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的能力。

5.違法違規(guī)？沒說的，高壓打擊！

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日指出，證監(jiān)會(huì)公布三宗案件的行政處罰決定，一宗為信息披露，一宗是操縱債券價(jià)格案，一宗為內(nèi)幕交易案。張曉軍表示，上述案件破壞市場(chǎng)秩序，堅(jiān)決予以打擊，證監(jiān)會(huì)將持續(xù)對(duì)資本市場(chǎng)的各類違法違規(guī)行為保持高壓態(tài)勢(shì)，形成強(qiáng)有力的震懾，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展。

6.股權(quán)激勵(lì)不錯(cuò) 但要“寬嚴(yán)相濟(jì)”

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍18日表示，證監(jiān)會(huì)今日將就《上市公司股權(quán)激勵(lì)辦法》公開征求意見。2005年證監(jiān)會(huì)曾發(fā)布“上市公司股權(quán)激勵(lì)管理辦法（試行）”，其作為規(guī)范性文件法律層級(jí)較低，截至今年10月底，兩市已有775家上市公司實(shí)施股權(quán)激勵(lì)，涉及股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃1077個(gè)，其中229家推出兩個(gè)或兩個(gè)以上的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。

此次證監(jiān)會(huì)以信息披露為中心，按照寬進(jìn)嚴(yán)管的理念，對(duì)2004年的辦法進(jìn)行修訂，并將其法律層級(jí)提高為部門規(guī)章。

《上市公司股權(quán)激勵(lì)辦法》的主要內(nèi)容包括：對(duì)信息披露作出專章規(guī)定，體現(xiàn)信息披露為中心的監(jiān)管理念；進(jìn)一步完善不得施行股權(quán)激勵(lì)、不得參與股權(quán)激勵(lì)的負(fù)面清單；深化市場(chǎng)化改革、賦予公司更大自治和靈活決策的空間，放寬了績(jī)效考核指標(biāo)、股票定價(jià)機(jī)制、預(yù)留權(quán)益等方面的要求；完善了限制性股票與股票期權(quán)的規(guī)定；強(qiáng)化內(nèi)部監(jiān)督與市場(chǎng)約束，進(jìn)一步完善股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的實(shí)施程序和決策程序；加強(qiáng)事后監(jiān)管等。