每經(jīng)編輯｜每經(jīng)記者 萬敏 發(fā)自北京    

每經(jīng)記者 萬敏 發(fā)自北京

同業(yè)存單已試點逾半年，針對個人和企業(yè)的大額可轉(zhuǎn)讓存單即將面世。

6月24日，中國銀行華南地區(qū)一分行內(nèi)部人士告訴《每日經(jīng)濟新聞》記者，該分行6月23日已開會說明針對個人和企業(yè)的大額存單 （以下簡稱大額存單）業(yè)務(wù)。據(jù)其透露，大額存單起點定為100萬元，一年期收益率約為4.1%～4.2%。

中行北京一家支行的工作人員也表示，6月25日下午支行有關(guān)人員正在進行大額存單業(yè)務(wù)的培訓(xùn)。對于是否已獲得大額存單試點資格，目前中行總行有關(guān)人士尚未給予回復(fù)。

而在當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融來勢洶洶的情況下，大額存單的推出也將為銀行的競爭力再添砝碼。

存款以價換量/

“此舉對銀行來說就是讓渡一部分利潤來換存款。”上述中行人士給記者算了筆賬，當(dāng)前央行規(guī)定的一年定期存款利率上限是3.3%，一年期大額存單的收益率約為4.1%或4.2%，比普通定期存款高70個基點以上。那么5000億元存款，最多35億元左右的存款利息會被“吃掉”，但考慮到替代率可能不會這么高，這一數(shù)據(jù)可能在10億元左右。

從今年各家銀行公布的一季報來看，受互聯(lián)網(wǎng)金融沖擊和利率市場化進程的影響，各行息差水平都有不同程度的浮動，中國銀行一季報凈息差2.29%，同比提高0.07個百分點，其中境內(nèi)人民幣凈息差有同比2個基點的收窄。

“息差下降是利率市場化的一個必然過程，也是央行逐步推出同業(yè)存單、大額存單來讓銀行有個適應(yīng)的過程。”一家股份制銀行金融市場部人士對 《每日經(jīng)濟新聞》記者表示。

由于較高的收益率能挽回更多的存款，在互聯(lián)網(wǎng)金融分流銀行存款的沖擊下，大額存單的推出無疑為銀行的競爭力再添砝碼。

“如果1億元的利潤能換來100億元的存款，還是合算的。”上述中行人士稱，有了大額存單產(chǎn)品，銀行可以說服部分風(fēng)險偏好低的客戶將他行的閑置資金集中放到中行來。

數(shù)據(jù)顯示，今年一季度末中行客戶存款總額110141.96億元，比上年末增加9164.10億元，增長9.08%，接近去年全年的存款增量，其中，內(nèi)地機構(gòu)人民幣客戶存款84458.13億元，比上年末增加7358.50億元，增長9.54%。

或改變銀行金融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)/

“可以將大額存單理解為一款在柜臺銷售的產(chǎn)品，人民幣理財產(chǎn)品是5萬1份拆散來賣，大額存單一筆是大面額的，二者針對的客戶群體不同。”上述股份制銀行人士表示，大額存單的市場潛力還是比較大，銀行隨行就市募集存款，雖然會抬高資金成本，但是預(yù)計會有一定的需求量。

分析人士認(rèn)為，已經(jīng)開展過同業(yè)存單業(yè)務(wù)的銀行或被選為試點銀行，因為這些銀行機構(gòu)系統(tǒng)適應(yīng)性改造更為容易。

建行金融市場部一人士上周透露，如果大額存單業(yè)務(wù)獲批，將主要由個人金融部門負(fù)責(zé)運營，但交易部分則由金融市場部和資產(chǎn)負(fù)債管理部協(xié)同辦理。

目前，記者尚未從官方渠道獲知有中行以外的商業(yè)銀行即將開展大額存單業(yè)務(wù)。農(nóng)業(yè)銀行總行一人士告訴《每日經(jīng)濟新聞》記者，僅知農(nóng)行的方案已經(jīng)上報央行，但未知是否獲批。他認(rèn)為，“大額存單出來后對銀行理財業(yè)務(wù)會有所分流，它更適合一些風(fēng)險偏好低的大戶，與理財產(chǎn)品的市場定位有一定差異。”

同期限的銀行理財產(chǎn)品收益率明顯高于大額存單，據(jù)銀率網(wǎng)數(shù)據(jù)庫統(tǒng)計，6月14日至6月20日，有55款銀行理財產(chǎn)品預(yù)期收益率超6%（包含），占產(chǎn)品總量的8.35%。6個月至12個月的理財產(chǎn)品，平均預(yù)期收益率為5.52%；一年以上期限的理財產(chǎn)品，平均預(yù)期收益率為6.18%。

“面向企業(yè)和個人的大額可轉(zhuǎn)讓存單兼具流動性、收益性和安全性，會分流部分定存和理財資金，通常視作定存的替代品。”申銀萬國證券認(rèn)為。

上述中行人士認(rèn)為，大額存單的推出，將對銀行定期、活期、理財三大塊構(gòu)成的主要金融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)帶來改變。視存款額度是否完成任務(wù)為依據(jù)，銀行可以通過調(diào)整大額存單的收益率來對其募集規(guī)模進行調(diào)控。